Половина долгов по кредитам россиян приходится на ипотеку

Вита Жизневских

Эксперт ВЗО по займам и банковским продуктам

Опубликовано: 08 сентября 2022

Аналитики впервые в истории выявили, что долги по ипотеке у россиян превысили их задолженности по кредитам другого типа. В дальнейшем тенденция продолжит усиливаться, считают эксперты. В России жилищные кредиты есть лишь у 15% всех домохозяйств, при том, что в развитых странах доля составляет 50-80%.

Летом текущего года Россия впервые столкнулась с ситуацией, когда ипотечные кредиты стали занимать больше половины розничного портфеля финансовых учреждений. На это обратили внимание аналитики ВТБ. 

По оценкам экспертов, в июле доля задолженности по ипотечным программам превысила 50% совокупного портфеля кредитов граждан. В начале июля объем целевого финансирования на приобретение недвижимости превысил 12,7 трлн рублей. При этом общая сумма розничных кредитов в стране составила около 25,6 трлн рублей.

В итоге финансирование с учетом сделок секьюритизации может достигнуть 14,8 трлн рублей, а остальных розничных продуктов менее 13 трлн рублей.

Руководитель аналитического центра Дом.РФ Михаил Гольдберг отмечает, что по данным за июль и предварительной информации за август доля ипотеки в общей структуре задолженности населения превысила половину. Для страны тенденция является положительной.

Глубина проникновения ипотеки в жизнь россиян

Согласно официальной статистике Банка России, на начало текущего года долги перед финансовыми учреждениями имели более 37 млн граждан. Из них по ипотеке - почти 9,5 млн.

По оценкам регулятора на одного ипотечного заемщика приходится почти 1,75 кредита, а средняя сумма задолженности — более 0,9 млн рублей. В четвертом квартале прошлого года более 9% клиентов, оформивших финансирование на приобретение недвижимости, уже имели непогашенную ипотеку. Почти 23% брали целевые кредиты повторно.

В отдельных регионах России проникновение ипотеки оказалось более значительным, чем в остальных. К ним относятся:

• Тюменская область (10,5%)
• Республика Удмуртия (более 10%)
• Чувашская республика (более 9,5%)

В развитых странах доля ипотеки в портфеле задолженности населения перед банками в среднем превышает 60%. В некоторых государствах на нее приходится более 80%, отмечает Гольдберг. По этой причине можно сделать вывод, что рынку РФ есть куда развиваться.

Увеличение доли ипотечных кредитов положительно отразится на стабильности всей финансовой системы государства. Для экономики факт получения населением кредитов на жилье является более благоприятным, чем оформления потребительских программ, подчеркнул эксперт. 

Вице-президент Сбербанка и директор дивизиона «Домклик» Николай Васев по данному вопросу также высказал свое мнение. Он считает, что говорить о высокой закредитованности населения в сегменте жилищного кредитования преждевременно.

Эксперты обращают внимание не столько на долю ипотеки в общем розничном портфеле финансовых учреждений, сколько на проникновение таких программ в соотношение с количеством домохозяйств. Сегодня в портфеле Сбербанка на ипотеку приходится около 54% рынка. Это более 4 млн договоров.

Суммарно в России 7,5-8 млн ипотечных кредитов. При этом в стране 55 млн домохозяйств. Это значит, что ипотеку и жилье под обременением у банка имеют лишь 15% из них. В развитых странах данный показатель гораздо выше. В зависимости от региона он может превышать 80%, отмечает эксперт.

В последнее время доля ипотеки в России активно увеличивается. Однако круг граждан, кому она доступна, достаточно узкий. Об этом рассказал старший управляющий директор рейтингового агентства НКР Александр Проклов.

Банки предъявляют к потенциальным заемщикам достаточно высокие требования. Как правило, для оформления ипотечного кредита необходимо внести предоплату в крупном размере.

Расширение круга заемщиков за счет смягчения требований сегодня относится к политике государства на долгие годы. Этому способствует субсидирование льготной ипотеки и другие меры. За счет них удается формировать новые сегменты рынка даже в условиях спада экономики страны и снижения доходов россиян.

Директор группы рейтингов финансовых институтов АКРА Ирина Носова считает, что предел роста ипотеки может быть ограничен по экономическим соображениям. В связи с тем, что степень доступности жилья для россиян не повышается, спрос на ипотеку постепенно начнет замедляться, считает аналитик.

Ипотечный портфель за 12 месяцев вырос на почти на 26,5%. В текущем году на фоне экономического кризиса и временного резкого повышения ставок выдача целевых кредитов замедлилась. В апреле-мае сегмент начал постепенно восстанавливаться до уровня 2021 года.

Однако аналитики не ждут повторения рекорда. По прогнозу НКР, объем выдач ипотеки в конце текущего года может достичь 5 трлн рублей. Специалисты Банка России считают, что прирост ипотечного портфеля за 12 месяцев зафиксируется на уровне 13-18%.

Влияние изменения структуры долгов населения на банки

Гольдберг отмечает, что ипотека предусматривает процентный риск. Дело в том, что это долгосрочный кредит, фондом для которого являются короткие пассивы и депозиты на 1-2 года. Проблема типична для всех государств, где на жилищные программы финансирования приходится значительный удельный вес в общем объеме. Однако риски банков купируются, как правило, за счет плавающих ставок по договорам.

Для России характерно оформление ипотеки с фиксированной переплатой. Это защищает заемщиков от процентных колебаний в экономике. Однако процентные риски остаются у финансовых учреждений, замечает эксперт.

По-настоящему значительные ипотечные портфели формируются крупнейшими универсальными банками, которые имеют устойчивую базу фондирования, заключил Проклов. Таким учреждениям проще регулировать собственные финансовые риски. Это возможно за счет диверсификации бизнеса с сохранением достаточной маржинальности.

Носова, в свою очередь, добавила, что снижение срочности пассивов связано с переносом средств клиентов на текущие счета. Стабильность таких продуктов выше, чем у срочных вкладов. По этой причине увеличение доли целевого жилищного финансирования в активах банков не является критичным, заключила она.

Источник: РБК