Центробанк повысил ключевую ставку до 9,5%
11 февраля Центробанк значительно повысил ключевую ставку на 1 процентный пункт с 8,5% до 9,5%. Это третье значительное повышение, начиная с апреля 2021 года.
Центробанк повысил ключевую ставку на 1 процентный пункт. Причиной ужесточения денежно-кредитной политики регулятора является ускорившийся темп инфляции в 2022 году
11 февраля совет директоров ЦБ принял решение повысить ключевую ставку с 8,5% до 9,5% годовых, сразу на 1 процентный пункт. С апреля 2021 года она увеличивалась неоднократно. В итоге за год она была повышена с 4,25% до 8,5%.
В декабре инфляция составила 8,4%, а в январе текущего года ускорилась до 8,7% годовых. Это значение стало рекордным за последние шесть лет. На 4 февраля она достигла 8,8%. При этом Центробанк нацелен на снижение инфляции до 5-6% в текущем году и возврату к цели в 4% к середине 2023 года. Инфляционные ожидания россиян являются сейчас высокими и составляют 13,7%. В декабре этот показатель был меньше —14,8%. Ожидание инфляции также приводит к повышению цен. Минэкономразвития в феврале этого года ухудшило ранее озвученный прогноз в отношении уровня инфляции с 4% до 5,9%.
Инфляционное давление коснулось не только Россию, но и других стран. В 2021 году в США она составила 7%, в Великобритании 5,4%, а в Турции — более 36%. Это говорит об общих причине возникновения — пандемии. Из-за локдаунов были нарушены логистические и производственные цепочки, возник дефицит трудовых ресурсов. Под влиянием геополитических событий усилились риски на мировых финансовых рынках. Политика энергоперехода спровоцировала нехватку энергоресурсов и, как следствие, повышение мировых цен на металл. Все это является причинами ускорения инфляции. Повышение ключевой ставки является классическим инструментом для ее снижении.
Данные меры регулятора приводят к повышению ставок на финансовом рынке. Речь идет о ставках по сберегательным продуктам и кредитам. Увеличение ставок по вкладам приводит к изъятию денежной массы из оборота за счет того, что люди вкладывают деньги, а не тратят. Некоторые банки уже повысили доходность по вкладам и накопительным счетам до 10% и выше.
Увеличение кредитных ставок приводит к снижению спроса и покупательной способности граждан. Однако в январе это вызвало обратный эффект. В ожидании повышения ключевой ставки и, как следствие, кредитных ставок, россияне стали активнее брать кредиты. В январе российские банки выдали 913,9 млрд рублей, что на 27% выше аналогичного показателя прошлого года.