Как защитить сбережения от инфляции

В России существенно ускорилась инфляция. В данный момент она составляет 6,5%. Говорят, что инфляция в стране станет долгосрочным явлением. Об этом даже заявили в Центральном банке России. Регулятор планирует продолжать жесткую монетарную политику. Он делает все возможное, чтобы сдерживать темпы роста потребительских цен. 

Россияне ищут способы защитить свои сбережения от инфляции. Им интересна наибольшая доходность с наименьшим риском.

Монетарная политика Центрального банка России изменилась. Процесс начался в марте, именно тогда была впервые увеличена ключевая ставка. Инфляционный пик пока не пройден. По итогам первого полугодия текущего года инфляция составила 6,5%. Это худший показатель с 2016 года. В июле Центральный банк России решил поднять ключевую ставку до аналогичного уровня. 

В России растут цены на продукты питания. Россияне считают, что они будут повышаться втрое быстрее, чем ЦБ — двигаться к поставленной цели в 4%. Темпы розничного кредитования колеблются около 20%. Ускоряется рост зарплат, вызванный дефицитом рабочей силы в некоторых секторах. 

Несмотря на повышенную инфляцию, общая экономическая обстановка в России не так плоха. Уже начали расти ставки по депозитам. Еще в прошлом году держать средства на таких счетах считалось убыточным. Теперь интерес к депозитным счетам возвращается. 

С ростом ключевой ставки должны вырасти и ставки по рублевым вкладам. Это произойдет не сразу, нужно время. Инфляция имеет и обратную сторону — ее можно использовать для приумножения сбережений. Ведь чем выше уровень инфляции, тем большую доходность стоит ждать от рынка капитала. 

Банковский вклад считается самым безрисковым инструментом. Его защищает Агентство по страхованию вкладов. Пока средняя ставка по депозитам ниже инфляции. Она закрепилась на уровне 5,4%. С ростом ключевой ставки доходность вкладов должна возрасти.

Самым оптимальным решением на данный момент является покупка коротких ОФЗ со сроком погашения около 1 года. Есть смысл рассмотреть и длинные облигации, стоимость которых в условиях повышенной инфляции может вырасти. Только есть момент: десятилетние облигации федерального займа уже вряд ли покажут существенный рост.

Можно попробовать вложения в недвижимость. Но есть смысл приобретать объекты без использования кредита. Проценты по займам могут полностью нивелировать прибыль от сделки.

Хороший вариант для инвестирования в условиях высокой инфляции — валюта и золото. С инвестированием в золото без существенных издержек у физических лиц могут возникнуть вопросы. Зато с валютами и валютными депозитами проблем быть не должно. Лучше диверсифицировать валюты в портфеле. То есть, покупать не только доллары, но и, например, евро и юани.